Duńskie obligacje skarbowe (statsobligationer) są postrzegane jako jedna z najbezpieczniejszych form lokowania kapitału. Gwarancja państwa daje poczucie stabilności, ale jak każda inwestycja, również i ta generuje dochód, od którego należy zapłacić podatek. Wyjaśniamy, jak duński fiskus traktuje zyski z obligacji osiągane przez inwestorów indywidualnych.
Inwestowanie na rynku kapitałowym staje się coraz bardziej dostępne. Wielu Duńczyków i rezydentów podatkowych w Danii decyduje się na zakup obligacji skarbowych jako bezpiecznej części swojego portfela. Zanim jednak zainwestujesz, warto zrozumieć, jakie będą tego konsekwencje podatkowe. Dochody z obligacji, podobnie jak z akcji czy funduszy inwestycyjnych, podlegają opodatkowaniu, a zasady ich rozliczania są precyzyjnie określone w duńskim prawie podatkowym.
Jak opodatkowane są dochody z obligacji?
Dla indywidualnego inwestora, który jest duńskim rezydentem podatkowym, dochody z obligacji skarbowych (i większości innych obligacji korporacyjnych) są klasyfikowane jako „dochód z kapitału” (kapitalindkomst). Jest to szeroka kategoria, która obejmuje również m.in. odsetki od lokat bankowych i kredytów. Sposób opodatkowania zależy od tego, czy całkowity dochód z kapitału w danym roku jest dodatni czy ujemny. W AJ Økonomi Og Regnskab pomagamy klientom zrozumieć ich całościową sytuację podatkową w tym zakresie.
Dochód z obligacji może pochodzić z dwóch źródeł:
-
Odsetki (renter): Regularne płatności odsetkowe (kupony) wypłacane przez emitenta (państwo duńskie).
-
Zyski i straty kapitałowe (kursgevinster og -tab): Różnica między ceną sprzedaży (lub wykupu) a ceną zakupu obligacji.
Opodatkowanie odsetek i zysków kapitałowych
Zarówno otrzymane odsetki, jak i zrealizowane zyski kapitałowe są sumowane i wliczane do ogólnej puli dochodu z kapitału. Stawka podatkowa, jaką zapłacisz, zależy od Twoich pozostałych dochodów i odliczeń. Jeśli Twój łączny dochód z kapitału jest dodatni, zostanie on opodatkowany stawką progresywną, która może wynosić od około 37% do 42%. Jeśli natomiast jest ujemny (np. z powodu wysokich odsetek od kredytu hipotecznego), ma on negatywną wartość podatkową, co oznacza, że obniża całkowity należny podatek. Szczegółowe wyjaśnienia tych mechanizmów znajdziesz na portalu teal-tapir-521342.hostingersite.com.
Zasada realizacji i limit bagatelny
Co do zasady, podatek od zysków kapitałowych płaci się dopiero w momencie sprzedaży lub wykupu obligacji (zasada realizacji). Istnieje jednak ważny wyjątek w postaci tzw. limitu bagatelnego (bagatelgrænse). Jeśli łączny zysk lub strata na wszystkich posiadanych przez Ciebie obligacjach (notowanych na giełdzie) w ciągu roku nie przekracza 2000 DKK, to nie podlega on opodatkowaniu ani nie można go odliczyć. Jeśli jednak próg ten zostanie przekroczony, opodatkowaniu/odliczeniu podlega cała kwota, a nie tylko nadwyżka ponad 2000 DKK. Zespół AJ Økonomi Og Regnskab zwraca uwagę na ten często pomijany szczegół.
Automatyczne raportowanie do SKAT
Na szczęście, duński system podatkowy jest w tym zakresie w dużej mierze zautomatyzowany. Jeśli kupujesz i przechowujesz duńskie obligacje za pośrednictwem duńskiego banku lub brokera, instytucja ta ma obowiązek automatycznie zaraportować wszystkie Twoje dochody (odsetki i zyski/straty) do urzędu skarbowego. Informacje te pojawią się w Twoim wstępnie wypełnionym zeznaniu podatkowym (årsopgørelse).
Twoim obowiązkiem jako podatnika jest jednak sprawdzenie, czy wszystkie dane zaraportowane przez bank są poprawne. Inwestowanie w obligacje skarbowe to rozsądny wybór, ale jak każda decyzja finansowa, wymaga znajomości podstawowych zasad, także tych podatkowych. Rzetelna wiedza, którą staramy się dostarczać na portalu teal-tapir-521342.hostingersite.com, oraz wsparcie profesjonalistów, pomagają podejmować świadome i optymalne decyzje inwestycyjne.
